银行业在近几年开始改变。未来，小微贷款银行会成为中国银行业利润率最高的银行之一。在三线城市街上基本都能找到多家银行，而当地大型民营企业和国有企业数量有限，针对这些企业的银行业务竞争激烈，利润少。搞定业务的关键是搞定关系而不是金融能力。

小微贷款的竞争不激烈。全国小微企业、个体户基数庞大，却在传统银行很难获得贷款，所以市场很大。小微企业也愿意承受相对高的贷款利率，利润率高。贷款金额在200万以内的小微贷款坏账率其实比其他贷款的坏账率低，因为小微贷款一般是工商注册的本人申请而且要做担保，贷款人为了50万，老婆不要了，房子不要了，汽车不要了，还要远走他乡躲债，还得怕警察来追捕，值不值？5000万的大额贷款他敢干，为了50万的小微贷款他不干，所以管理得当，坏账率就能控制得低。

大多数传统银行因为激励机制所限，做小微贷款的少，做的多数也做不好。小微贷款做得最好的传统银行是民生银行、泰隆银行、包商银行、台州银行等专业性银行。

国内很多互联网平台的问题是用户数多、PE高或者估值高、盈利能力弱。放贷款是用户变现的有效方式，中国所有上市公司的利润有一半来自银行业，360金融等平台的盈利增长可以说明这个趋势。

笔者柳文龙认为，有互联网平台背景的民营银行应该主营小微贷款，原因如下：

1.利润高：市场够大，单笔贷款利润率高，单笔贷款坏账率低，长期经营利润高，用银行这样好的经营利润结合互联网概念的高估值，上市后的股价增值可观，上市后的市值大也可以用换股等方式继续收购其他优质资产，真正用好上市公司这个资本运作平台。

2.激励机制：新设的民营银行管理还没有固化，激励机制可以比传统银行强，小微贷款这种有点辛苦但利润率高的下沉业务，重赏之下，必有勇夫。

3.互联网用户基数和专业优势：主要是用户基数优势、互联网产品设计优势、业务运营优势、技术能力优势。各个银行通过自己的手机银行、网上银行已经把用户教育这件事给做过了，银行客户对互联网产品的接受度已大幅提高，很多用户一年都不去一次银行网点。有海量用户的互联网平台切入银行业务的市场教育环节可以省掉，但在新创银行的品牌知名度、信任度上要投入资源。传统银行单笔小微贷款的运营成本约2000元，互联网平台有存量用户和网络服务渠道，成本低很多，阿里巴巴、蚂蚁金服设立的网商银行单笔单款的运营成本可以低到个位数，这个长期竞争力巨大。

互联网公司的产品设计水平、平台建设能力、技术创新能力至少领先银行4到6年。银行的组织管理结构决定了依托互联网的小微金融创新业务至少得是总行副行长及以上级别的实权者亲自领军打仗才能有效推进。中国整个传统银行业基本没有40岁以下的总行副行长，而传统银行业中40岁以上的元老鲜有互联网平台管理实操经验和具有互联网行业资源的。惯性是企业阶段性成功最大的功臣，也是企业进化最大的障碍。

用腾讯高级副总裁张小龙先生、前百度副总裁俞军先生等总结的互联网产品法则，测评各家银行的网上银行、手机银行、直销银行、开放银行等产品，有一大半产品是违背的。

银行的互联网运营能力不及互联网公司的十分之一。整个银行业会用CPS、CPC、CPM、SEO、AEO这些网络运营方法极少，绝大多数人可能都不知道所代表的意思。银行的技术储备实力弱于互联网公司，中小型银行的技术开发很多依赖外包，自有人员储备少，研发和自主创新实力有限。互联网公司的自主研发、自主创新、敏捷项目管理、云计算服务快速扩容这些方面都比传统银行强数倍。

4.放贷款速度快：网商银行放贷款用的是“310”模式。针对小微企业资金需求高频、小额的特点，依托大数据，批量化、自动化授信，实现3分钟申请，1秒钟放款，0人工干预，极大提高了放款速度，最快地满足了客户需求。客户用网商银行、微众银行等产品上几分钟就能下款，在利率相同的情况下，未来除了已授信的自助循环贷款外，就难有动力再费时费力跑到传统银行贷款了。

5.长期成本低：传统银行的贷款数学建模系统化能力弱，单笔业务更依赖人的经验判断和信贷制度，而互联网公司的数学建模系统化能力可以做到比传统银行强很多，例如拍拍贷的建模就是自主建模，在征信数据外还用网络爬虫等技术抓取用户更多场景下的行为数据来完善模型，提高准确度，长期积累下去会比传统银行先进，而且这构成的是系统性的、结构性的竞争优势。

小微贷款银行虽然利润高，也有专业门槛，不是所有互联网平台都能做好。对小微客户放贷款，获客是前提，对贷款对象的多维度数据收集是第二步（多要借助人民银行征信、第三方征信、现场实地调研补充），风险控制模型的建立和对客户的评分评级，发放贷款后的贷后管理和变成逾期、不良后的催收和资产保全处理。整个流程中，互联网平台在部分环节有优势，其他环节的能力是重新构建或者通过并购补足的。

大型互联网公司可考虑以资本市场的高PE、高估值获得融资后，参股甚至收购一些具有业务能力且能适应互联网快速进化节奏的银行。在小微金融领域，网商银行、微众银行做得比较靠前。网商银行启动了“凡星计划“，向行业开放所有能力和技术，与金融机构共享“310”模式，准备在未来3年与1000家金融机构共同为3000万小微经营者提供金融服务。一些新创业的金融服务企业和有眼光的传统金融机构、银行机构可以关注这个“势”。

银行的业务、产品、服务总体高度同质化，虽然现阶段关系是很重要的因素，但未来竞争到最后拼的是占领特定场景的能力，为哪类客户在哪种场景下提供金融服务是终局里划分领土的方法。在传统银行中，支付属于中间业务，不是利润贡献最大的板块，所以很多银行没有理解支付的重要性。其实银行电子支付和第三方支付的战略价值是占领场景，支付是所有真实交易流水、用户行为数据汇聚的咽喉，是切入小微企业、用户贷款（类似银行的pos流水贷、消费性贷款）的核心节点。2C的互联网平台把支付做好，是战略级的布局。三四五线城市的第三支付市场，2C端是微信支付、支付宝为主，微信支付领先，苹果支付、华为支付等还没有很强的存在感。

此外，未来10年中，保险会是三四五线城市另一个会大幅增长的金融类市场，保守估计会增长5倍以上。我国的人均保险量不及美国的零头。截止目前尚未观察到三四五线城市有基于互联网的保险产品出现快速增长趋势。